资产管理与财富传承(第二版)

本书共十章，尝试阐述 资产管理与财富传承的底层 逻辑和基本原理。第一章从 资产管理的概念出发，分析 开展资管活动所必须具备的 要件，得出“资产隔离是资 管制度安排的核心要素”这 一结论。第二章介绍当前实 现资产隔离的三种法律工具 ，即信托、特殊公司和有限 合伙。第三、四、五章，分 别介绍资产隔离工具在投资 基金、资产证券化和家族财 富管理中的应用。应用于投 资基金时，体现为信托型基 金、公司型基金和有限合伙 型基金；应用于资产证券化 时，主要是特殊目的信托和 特殊目的公司；应用于家族 财富管理时，主要体现为家 族信托。在该章，我归纳了 家族信托资产隔离效果被击 穿的各类情形；同时，按照 人生的不同成长阶段，由年 幼及年老，列举了家族信托 能够帮助家族委托人解决的 24个痛点，这也是书中的亮 点。第六章介绍我国的信托 法律制度，回顾了我国信托 立法过程和主要争议，其亮 点是收集了当今世界40多种 信托分类。第七章介绍我国 的投资基金法律制度，回顾 了我国投资基金立法过程和 主要争议，其亮点是以“受 托人职能分解说”阐释基金 管理人与基金托管人的关系 ，清晰解释了托管和保管的 关系。第八章介绍资产管理 应当普遍遵循的信义义务， 其亮点是分析了信义义务的 违背与职责承担，并对资产 管理人如何履职尽责提出了 相关建议。第九章介绍资产 业务的风险管理，其亮点是 列举了资管业务可能面临的 十余种风险，在此基础上归 纳了资管业务风险管理的36 种措施，即“资管风控三十 六计”。最后一章即第十章 ，介绍了资产管理与社会公 益，申明公益慈善是资产管 理追求的最高境界，其亮点 是介绍了慈善信托的几大类 型。

蔡概还，广东省大埔县人，1971年出生，曾先后就职于国家立法机关、金融监督管理部门、金融机构、金融行业协会等单位，主要从事经济金融特别是资产管理方面的立法、监管、实践和自律。现为中国信托业协会首席经济学家、中国慈善联合会慈善信托委员会主任。参加工作以来，蔡概还曾先后担任信托法、投资基金法起草组成员，自1994年至2001年负责执笔起草《中华人民共和国信托法》，自1998年至2003年负责执笔起草《中华人民共和国证券投资基金法》。同时，还参与起草或修订了《中华人民共和国银行业监督管理法》《中华人民共和国中国人民银行法》《中华人民共和国商业银行法》《中华人民共和国证券法》《中华人民共和国合伙企业法》等法律；参与了信贷资产证券化、流动资金贷款、个人贷款、集合资金信托计划、房地产信托投资基金、公益／慈善信托等方面的理论研究和制度建设工作。多次赴欧美亚等十多个发达国家和地区进行考察，对境内外金融业进行了广泛走访和调研，熟谙境内外资产管理的渊源、发展历史、业务变迁和变革途径，在资产管理和财富传承方面积累了较为丰富的知识和经验。

第一章 资产管理的概念与要件 一、引言 二、资产管理的定义、特征与意义 三、资产管理的基本要件：资产隔离是核心要素 四、资产隔离的内容与实现途径 第二章 资产隔离的法律工具 一、资产隔离的法律工具之一：信托 二、资产隔离的法律工具之二：特殊公司 三、资产隔离的法律工具之三：有限合伙 四、三种资产隔离工具的比较与融合 第三章 资产隔离工具在投资基金中的应用 一、信托型基金 二、公司型基金 三、有限合伙型基金 四、本章小结 第四章 资产隔离工具在资产证券化中的应用 一、资产证券化的概念、种类和特征 二、资产证券化的特殊目的载体（SPV）：特殊目的信托（SPT）与特殊目的公司（SPC） 三、特殊目的公司存在重大制度缺陷 四、我国对特殊目的载体的选择 第五章 资产隔离工具在家族财富管理中的应用 一、信托适合于家族财富管理的制度安排 二、家族信托概念及其作用与价值 三、家族信托的功能与应用 四、消除认识误区，促进我国家族信托健康发展 第六章 我国的信托法律制度 一、我国的信托立法与主要争议回顾 二、我国《信托法》的主要内容及评价 三、有关信托的比较与分析 四、关于信托的分类与应用 第七章 我国的投资基金法律制度 一、我国的投资基金立法与主要争议回顾 二、我国《基金法》两次修订的内容变化 三、我国的契约型基金实质为信托型基金 四、对发展公司型基金、有限合伙型基金等问题的思考 第八章 资产管理与信义义务 一、境外关于信义义务的一般原则 二、我国关于信义义务的原则性规定 三、对私募募资业务信义义务的细化建议 四、对资产管理人履行信义义务的建议 第九章 资管业务的风险管理 一、风险概念与种类 二、资管机构层面的风险管理 三、资管产品层面的风险管理 第十章 资产管理与社会公益 一、公益慈善信托的基本原理 二、慈善信托的功能与应用 三、发展公益慈善信托，助力共同富裕 参考文献