公司财务诊断手册

本书基于国际财务报告标准和国际认可会计准则（IFRS/GAAP），汇集中外财务咨询专家实操经验，结合中国经济改革过程中企业实践的具体环境，以实用手册的形式编著而成。本书所汇集的专业视角的锁定点是任何国家的任何公司、任何商业活动都离不开的三张财务报表（资产负债表、损益表、现金流量表）；通过对报表上下左右数据的系统分析，并基于企业实践案例梳理其经营脉络，为相关人士提供便捷、快速、动态导向指南，实为迄今国内少见的企业系统诊断参考工具。

民营中小企业投融资研究 投资银行业务研究 区域经济研究 曾从事工商管理教学

第一章 现金流紊乱 ……………. 001
问题：现金流量不足 ……………………………………………..001
问题：资金过剩………………………………………………….005
问题：逾期客户支付 ……………………………………………..006
问题：现金支付过快 ……………………………………………..009
问题：现金流出大于流入 …………………………………………011
问题：账面盈利而实际已破产 ……………………………………. 013
问题：现金使用效率低下 …………………………………………014
第二章 应收、应付账目混乱 ………….. 019
问题：供货商提价 ……………………………………………….019
问题：隐性折扣成本 ……………………………………………..021
问题：信用评级低下 …………………………………………….. 022
问题：支票欺诈及非正常支付 ……………………………………. 025
问题：苛刻的赊销条件 ………………………………………….. 027
第三章  库存问题 ……………… 031
问题：库存品周转率低下 ………………………………………… 031
问题：库存不足………………………………………………….034
问题：超量订货与持货成本 ……………………………………… 036
问题：非正确订货批量 ………………………………………….. 038
问题：库存断货率偏高 …………………………………………..040
问题：偷盗 ………………………………………………………..043
问题：库存盘点不准确 …………………………………………..045
问题：库存记录不准确 …………………………………………..047
问题：产品过期率偏高 …………………………………………..049
问题：错过生产计划 …………………………………………….. 052
问题：劣质商品………………………………………………….054
问题：库存场地空间不足 ………………………………………… 056
问题：新库存接收延时 ………………………………………….. 058
第四章 利润边际分析偏离 …………. 061
问题：盈亏平衡点不实际 ………………………………………… 061
问题：产品或服务不能达到盈亏平衡…………………………… 064
问题：成本与生产量比例失调 ……………………………………. 068
问题：销售组合欠佳 ……………………………………………..071
问题：利润中心不盈利 …………………………………………..074
问题：失去合同订单的潜在因素 …………………………………. 079
问题：改进产品引发亏损 ………………………………………… 081
第五章  财务报表贫血 …………….. 083
问题：营运资本不足 ……………………………………………..084
问题：资产流动性差 …………………………………………….. 085
问题：资不抵债………………………………………………….090
问题：债务过高………………………………………………….092
问题：资产负债表失衡 ………………………………………….. 096
问题：资产利用率、周转率低下 …………………………………. 097
问题：投资回报率低 ……………………………………………..100
问题：缺乏剩余收益（RI） ………………………………………104
问题：资产变现风险高 ………………………………………….. 106
问题：利润低、增长率差 ………………………………………… 108
问题：收益质量差 ………………………………………………. 112
问题：经营收益不稳定 ………………………………………….. 116
问题：收入不稳定 ………………………………………………. 122
问题：市盈率（PE）低下 ………………………………………. 126
第六章  成本侵蚀利润 …………….. 129
问题：劳工成本过高 …………………………………………….. 129
问题：经营杠杆水平过高 ………………………………………… 133
问题：成本控制不利 …………………………………………….. 135
问题：成本信息不足 …………………………………………….. 137
问题：成本信息扭曲 …………………………………………….. 139
问题：供货不足或成本增加 ……………………………………… 141
问题：削减成本导致经营停滞不前 ……………………………….. 143
问题：任意性成本的削减殃及正常经营 ………………………… 145
问题：首期投入成本过高，阻碍项目启动 ………………………. 146
问题：定价不妥导致利润下降 ……………………………………. 147
第七章  资本市场变化颠覆企业发展 ……….. 151
问题： 股票市价下滑 ……………………………………………… 151
问题：债券评估值下跌 ………………………………………….. 154
问题：无能力进行融资 ………………………………………….. 156
问题：无能力发行新股 ………………………………………….. 159
问题：分红受限制 ………………………………………………. 162
问题：限定性贷款协议违约 ……………………………………… 164
第八章  风险大于回报 …………….. 167
问题： 风险与回报比例失调……………………………………….. 167
问题：行业风险…………………………………………………. 169
问题：经营风险…………………………………………………. 171
问题：缺乏多样化 ……………………………………………….174
问题：通货膨胀风险 …………………………………………….. 177
问题：政治风险…………………………………………………. 179
问题：外汇风险…………………………………………………. 183
问题：社会与环境风险 ………………………………………….. 185
问题：管理层对财务问题无知 ……………………………………. 187
第九章  预算和预测问题 …………… 189
问题：实际成本超出预算成本 ……………………………………. 189
问题：实际成本超过标准成本 ……………………………………. 192
问题：实际收入低于标准收入 ……………………………………. 194
问题：销售额及费用预计不准确 …………………………………. 196
问题：在恰当的时机缺乏恰当的产品…………………………… 198
问题：生产能力利用率低下 ……………………………………… 199
问题：企业扩张超出财务资源 ……………………………………. 202
第十章  无竞争力的薪酬计划 ………….. 205
问题：物质激励因素低下 ………………………………………… 205
问题：无退休福利计划 ………………………………………….. 207
第十一章  销售和广告效益边际低下 ……….. 211
问题：无效益广告开销 ………………………………………….. 211
问题：收入基础受损 …………………………………………….. 212
问题：定价过高影响销售 ………………………………………… 214
问题：定价过低，缩小利润边际 …………………………………. 216
问题：商品退货率过高 ………………………………………….. 218
第十二章  内部控制松散 …………… 221
问题：成本记录跟踪不严 ………………………………………… 221
问题：资产监控不够 …………………………………………….. 224
问题：数据记录错误 …………………………………………….. 226
问题：信用卡欺诈 ………………………………………………. 228
问题：会计手续烦琐 …………………………………………….. 229
第十三章  公司所有权受到威胁 ………… 233
问题：公司面临倒闭 …………………………………………….. 234
问题：无能力遏止财务问题 ……………………………………… 238
问题：无能力偿还债务 ………………………………………….. 241
问题：面临被他人收购的威胁 ……………………………………. 243
问题：兼并后成本全面上涨 ……………………………………… 246
问题：兼并后财务运作无连续性 …………………………………. 248
第十四章  税务筹划与准备 …………. 251
问题：税务记录混乱 …………………………………………….. 251
问题：欠税 ……………………………………………………….. 253
问题：重复纳税…………………………………………………. 254
问题：资产转让避税 …………………………………………….. 256
问题：雇员分类登记不正确 ……………………………………… 257
问题：福利奖金未记入收入 ……………………………………… 259
问题：过分补偿股东雇员 ………………………………………… 260
问题：回购已故股东股票的资金不足…………………………… 262
附录A 词汇表 ……………… 265
附录B 参考书目 ………………. 271