投行实战 大宗商品期货和期权投资策略与案例

"内容循序渐进，从基本面分析的供应、需求、成本，到技术面分析，遵循知识的连贯性，并通过丰富的数据、图表和案例进行讲解， 笔者有近20年的海外投行和大宗商品机构从业经历。 结合金融与实业、理论与实战操作，将西方的理念用东方的视角来解读并应用。"

本书主要介绍国际投行对大宗商品的基本面分析和技术面分析，既有理论框架体系，也有期货和期权的实盘操作案例及解析，同时指出当今国际市场的大宗商品新趋势，即定价权的争夺和大宗商品的金融化，并对大宗商品的未来价格做出短期和长期预测。全书共9章。第1章～第4章介绍投行基本面分析：供需平衡表和成本曲线这两种定量分析方法的模型搭建、分析预测及实战案例。第5章介绍投行技术面分析：传统技术面分析及新兴的量化和大数据分析，并用案例佐证。第6章～第8章预测大宗商品的新趋势，探讨大宗商品定价权和金融化趋势，并预测未来价格走势。第9章探讨大宗商品的期权策略，讲述期权的定价、投行期权业务及投资者应如何操作投行提供的期权产品。

"朱一 本科毕业于复旦大学，并取得了美国宾夕法尼亚州立大学MBA学位，有近20年的海外投行和大宗商品机构从业经历，主要从事行业研究、国内外期货/期权交易及风险管控。多次在全球高规格大宗商品论坛发表演讲和参与专题讨论，个人观点和评论被多家国内外媒体报道引用。"

基本面分析篇
第1章如何研究供应面2
1.1投行如何对供应面进行全面分析2
1.2如何从公开信息中找到有用的数据14
1.3如何获得定制数据21
1.4普通投资者怎样参与实地调研28
1.5建立数据库和追踪指标34
1.6如何预测未来供应39
1.7投行实战案例41
第2章如何研究需求面50
2.1投行如何对需求面做全面分析50
2.2投行预测需求的方法57
2.3投行需求预测中用到的统计方法68
2.4投行分析师的需求预测法宝――实地调研71
2.5投行实战案例82
第3章供需平衡表是投行基本面分析的基石92
3.1投行为何重视供需平衡表92
3.2供需的动态变化99
3.3自己如何搭建供需平衡表104
3.4投行偏爱远期曲线――供需的很好图表展示111
3.5投行实战案例118
第4章价值百万元的成本曲线有何神奇之处129
4.1投行为何重视成本曲线129
4.2如何分析大宗商品的成本132
4.3普通投资者如何构建自己的成本曲线139
4.4投行实战案例142
技术面分析篇
第5章投行技术面分析152
5.1技术面分析只是投行交易中的一个环节152
5.2投行如何进行技术面分析156
5.3量化分析的崛起――更精细的技术面分析161
5.4新兴的大数据分析167
5.5投行实战案例170
大宗商品新趋势篇
第6章大宗商品定价权的变化趋势176
6.1大宗商品定价权的现状176
6.2中国等新兴市场的崛起182
6.3中国大宗商品市场的发展193
6.4为何中国要争夺大宗商品的定价权203
6.5国际投行操纵大宗商品价格案例206
第7章全球大宗商品金融化的趋势212
7.1基本面属性减弱，金融属性增强212
7.2大宗商品的融资属性217
7.3如何分析带有金融属性的大宗商品价格走势222
7.4实战案例229
第8章百年变局下的大宗商品价格预测233
8.1大宗商品未来价格展望233
8.2能源239
8.3金属248
8.4新能源板块269
期权策略篇
第9章玩转期权280
9.1期权是如何定价的280
9.2国际大宗商品期权市场的发展284
9.3投行的大宗商品衍生品业务分为自营和代客288
9.4投行提供的主要期权产品，普通投资者如何操作292
9.5运用期权进行套期保值和风险管理的案例分析310