金融基础投资组合决策和证券价格/当代经济学教学参考书系/当代经济学系列丛书

在经济学的不同领域中，金融是一个比较特殊的 领域，它介于理论与实证之间。尤金·法玛所著的《 金融基础投资组合决策和证券价格/当代经济学教学 参考书系/当代经济学系列丛书》的目的是介绍金融 理论以及对这些理论的经验检验，集中分析资本市场 中与投资者的投资组合决策以及证券定价相关的金融 领域的问题，可以说是一本“金融学导论”。

尤金·法玛，美国经济学家，芝加哥经济学派成员之一。专长于现代投资组合理论与资产定价理论，因提出“有效市场假说”闻名。因为对资产价格实证分析方面的贡献，获得2013年诺贝尔经济学奖。现任教于芝加哥大学布斯商学院。

1 股票市场收益率行为 1.1 若干统计学概念 1.2 收益率的定义 1.3 市场收益率指数或投资组合 1.4 平均收益率和变异性：快速浏览 1.5 收益率变异的历史 1.6 股票市场收益率的分布 1.7 结论 2 投资组合收益率的分布 2.1 作为证券收益率函数的投资组合收益率 2.2 投资组合收益的均值和方差 2.3 投资组合风险和证券风险 2.4 结论 3 市场模型：理论和估计 3.1 证券收益的多元正态分布 3.2 二元正态性和市场模型 3.3 估计量 3.4 估计量的抽样分布 3.5 估计量的可靠性 3.6 结论 4 市场模型：估计 4.1 估计市场模型：一个详细的例子 4.2 NYSE普通股的风险或市场敏感度的证据 4.3 结论 5 有效资本市场 5.1 有效资本市场：引言 5.2 有效资本市场：正式的讨论 5.3 四个市场均衡模型 5.4 结论及一些理论要点 6 作为通货膨胀指标的短期利率 6.1 美国短期国库券市场 6.2 票据市场的通货膨胀和效率：理论 6.3 市场均衡模型 6.4 当均衡期望真实收益恒定时，市场有效性可检验的含义 6.5 数据 6.6 一个月期票据的主要结果 6.7 △，的行为 6.8 更长期限票据的检验结果 6.9 作为通货膨胀指标的利率：与其他结果的比较 6.10 将研究结果拓展至价格控制时期 6.11 结论 7 两参数投资组合模型 7.1 引言 7.2 正态分布、风险规避和有效集 7.3 有效集的几何形状 7.4 投资组合风险、证券风险以及多样化效应 7.5 结论 8 两参数环境下的资本市场均衡 8.1 引言 8.2 有效投资组合中期望收益与风险的关系 8.3 无风险借贷时预期收益与风险的市场关系 8.4 卖空正方差证券不受约束时的预期收益与风险的市场关系 8.5 卖空正方差证券不受约束时市场均衡模型的变体 8.6 对各种市场均衡两参数模型的比较和评判 8.7 不存在无风险证券且禁止做空正方差证券时的市场均衡 8.8 市场均衡：数学处理 8.9 结论 9 两参数模型：实证检验 9.1 引言 9.2 模型检验：一般讨论 9.3 具体方法 9.4 结果 9.5 测度的风险一收益率关系的一些应用 9.6 结论 参考文献